Günlük Piyasa Bülteni

Güncel Piyasa ve Döviz Haberleri 01/02/2023 - Çarşamba

Tamam mı devam mı? Yılın ilk FED toplantısı bu akşam; gözler (21:30) Powell'da

• Küresel mali piyasalarda dün tahterevalli misali bir seyir izledi. Sabah saatlerinde Reuters haberlerinde gördüğümüz ABD yönetiminin Çinli teknoloji şirketleri (Huawei) üzerinde yeniden tam saha baskı kurma yönünde niyeti, ABD borsasında işlem gören Çinli şirketleri derinden etkiledi. Öte yandan bu akşam FED, yarın ise ECB ve BoE ile devam edecek merkez bankaları toplantıları, açıklanacak devasa teknoloji şirketlerinin finansalları ve nihayetinde ABD ekonomisinin gidişatı hakkında önemli ipucu veren istihdam raporu öncesinde piyasalar defansif bir tablo kaydetti.  
• Günün büyük bölümünde hava temkinli hatta satıcı tarafta kalırken, ABD'de açıklanan maaş artışının son 1 yılın en düşük hızında artması ve soğuyan konut piyasasına işaret eden ekonomik verilerin yardımı ile ruh hâli hızla toparlandı. Konut fiyatları, Kasım ayında geçen yılın aynı dönemine göre %6,8 artış kaydetti ve Ekim ayındaki %8,7'lik artışın ardından düşüşün sürdüğüne işaret ederken, tüketici güveni, Ocak ayında 107,1 ile 109 olan beklentiyi karşılayamadı. 
• Ücretler ve konut maliyetleri, FED'in enflasyonla mücadelesinde 2022 genelinde zor başlıklar olurken, FED'in bu akşam KKTC saati ile 21:00'de  sonuçlanacak olağan faiz toplantısında, politika faizini 25 baz puan artırarak %4,50 - %4,75 aralığına yükseltmesine vadeli işlemler %96,3 ihtimal tanıyor. Yatırımcılar, takdir edeceğiniz üzere, Powell'ın yakın gelecekte faizlerdeki artışın sonlandırılacağı yönünde ipucu verip vermeyeceğini ve bu yılın ikinci yarısından itibaren fiyatlanan faiz indirimlerine aksi yönde bir açıklama yapıp yapmayacağını izleyecek. Başkan Powell'ın basın toplantısı 21:30'da. 
• Dün güne karamsar başlayan piyasalar, akşam üzeri açıklanan konut fiyatları, maaş artışları ve tüketici güvenindeki düşüş ile yerini toparlanmaya terk etti. Seans başındaki görülen kayıplar hızla telafi edilirken, ABD borsaları geceyi %1,5 civarında yükselişle tamamladı. Risk-off modunun dağılmasına paralel para birimleri cephesinde de dolar kazanımlarını geri verirken, EURUSD paritesi sabah saatlerinde gerilediği 1,08 seviyesine nazaran gün sonunda 1,09 seviyesinin kıyısına kadar ilerledi. EUR'da 1,0940 seviyesi aşılmadan yeni pozisyon almayacağız.  
• Brent petrol cephesinde önümüzdeki haftalarda teknik mânâda 70 dolar seviyesine varan potansiyel bir düşüş görmemiz bizleri şaşırtmayacaktır. Bu görüşümüz, 89 dolar seviyesinin üzerinde haftalık bir kapanış durumunda iptal olacaktır. Kıymetli madenler ve kripto paralar cephesinde ise anlamlı bir hareket göremedik. Tıpkı Türk mali piyasalarında değişen birşey olmadığı gibi! USDTRY kuru 18,81 seviyelerinde yatay seyrini korurken, hisse senetlerinde ise ise aşırı volatilite sonrası bir gün daha satıcılı tamamlandı: BİST100 endeksi günü %2,4 oranında kayıpla tamamlarken düşüş serisi 7. güne taşındı. Hisse senetlerinde görülen baş döndürücü oynaklık yatırım yapmayı âdeta imkânsız kılıyor. 
• Dün açıklanan TÜİK verilerine göre, Türkiye'de dış ticaret açığı %137 artarak 109,5 milyar dolar ile cumhuriyet rekorunu kırarken (bakınız grafik), Türkiye'ye gelen yabancı ziyaretçi sayısı 2022'de %80 artışla 44,6 mio ile pandemi öncesi rekora çok yaklaştı. Turizm gelirleri 46,3 milyar dolar ile rekor kırarak, pandemide büyük darbe yiyen sektörde güçlü bir toparlanmanın gerçekleştiğine işaret etti. Turizmde erken rezervasyonların 2023 yılı için de güçlü sinyaller verdiğini belirten Turizm Bakanı, turizm geliri hedefini de yeni bir rekor olacak 56 milyar dolar olarak belirlediklerini söyledi. 
• ABD'de dün açıklanan verilerin 25 baz puan faiz artırımı ile uyumlu gelmesinin yarattığı iyimserlik yeni gün başlangıcında Asya piyasalarına da yansıdı. Yeni ayın ilk iş gününde, dünyada imalat sanayi PMI rakamları açıklanacak. Büyüme (GSYIH) verilerinin geriden geliyor olması ve bayat bir bilgi sunduğu düşünülürse, ekonomik gidişata ilişkin en taze bilgiyi sunan PMI verileri önemle takip edilecektir. Özellikle, Çin'in yeniden açılması ve enerji maliyetlerinin savaş dönemi öncesinde gerilemesi bugün açıklanacak veriye olan önemi de artırıyor. Ayrıca, İTO İstanbul bölgesi için enflasyon rakamlarını da açıklayacak.

>Dış Ticaret İstatistikleri

TÜİK Aralık ayı dış ticaret verilerini açıkladı. Buna göre, 2022 yılında ithalat %34 artışla 364 ; ihracat ise %13 artışla 254 milyar USD oldu. Bu sonuçla dış ticaret açığı %137 artarak yaklaşık 110 milyar dolar ile rekor kırdı. Dış ticaret açığındaki artışın arkasında sene içerisinde de pek çok kez değerlendirdiğimiz üzere Ukrayna savaşı sonrasında patlak veren yüksek enerji maliyetleri ve Türkiye'nin izlediği yeni ekonomi modelinin arzulanan sonucu vermemesinin büyük bir payı olduğunu söylememiz gerekiyor. TÜİK verisinin alt kalemlerinde, Rusya ithalatta; Almanya ise ihracatta ilk sırada yer aldı.

 
 

>BIST100

Hisse senedi piyasasında egemen olan yüksek volatil ve moralsiz hava dün de devam etti. 7 gündür üst üste gerileyen BİST100 endeksi teknik olarak zayıf duruyor. 4,970 seviyesine azami dikkat edelim.

 

Emre Değirmencioğlu (@emredegirmenci5)
Grup Müdürü • Group Manager
Hazine Bölümü • Treasury Department