Günlük Piyasa Bülteni

Güncel Piyasa ve Döviz Haberleri 17/10/2023 - Salı

• Küresel mali piyasalar haftanın ilk iş gününü, cuma gününün yaralarını sararak tamamlamaya çalıştı. Hatırlanacağı üzere, haftanın son iş, Ortadoğu'da tansiyonun artacağı hatta İsrail'in Gazze'ye yönelik kara harekâtına başlayacağı ve bunun da komşu ülkelere de sıçrayarak kontrolün elden kaçabileceği korkusu ile güvenli limanlara akın etmişti. Bu bağlamda, cuma günü para birimler liginde dolar ilk sıraya yükselirken, altın ve petrol sert alımlara sahne olmuş her ikisi de %5 civarında sert bir yükseliş kaydetmişti.  
• Dün sabah masa başına oturan piyasa katılımcıları ve yatırımcıları ilk iş olarak yukarıdaki paragrafta ele aldığımız endişenin şimdilik gerçekleşmemesi nedeniyle belki de kâr satışını tercih ederek pozisyonlarını hafifletti. Bu minvalde, cuma günü 1,932 dolar seviyesine kadar yükselen altının ons fiyatı 1,915 dolara gerilerken, Brent cinsi petrol de benzer bir şekilde 91 dolar seviyelerini test etmesi ardından 89 dolar seviyesine kadar geri çekildi.  
• Gözler elbette, savaşın müsebbibi olarak ilk etapta 'ışığın altına' oturtulan İran'a çevrilmiş durumda. Belki de piyasalar hafta sonu riskini İran olarak görmüş, bunun da gerçekleşmesi riskine paralel sığındıkları güvenli limandan hafta başı çıkarak nefeslendiklerini de görüyoruz. Hatta dün günün ikinci yarısında, diplomasi trafiğinde de bu sefer de Rusya devlet başkanı Putin'in devreye girdiğini görüyoruz. Kremlin’den yapılan açıklamada Rusya lideri Putin’in dün Suriye Devlet Başkanı Beşar Esad, İran Cumhurbaşkanı İbrahim Reisi, Filistin Başkanı Mahmud Abbas ve Mısır Cumhurbaşkanı Abdülfettah Sisi ile telefon görüşmeleri gerçekleştirdiği bildirildi. Taraflar, bu çatışmanın bölgesel savaşa dönüşme ihtimaliyle ilgili tedirginliklerini de dile getirdi. 
• Cuma günü küresel mali piyasalarda keskin bir şekilde jeopolitik risk fiyatlaması yapılmıştı. Altın ve petrol fiyatları bir günde %5 civarı artması ardından dün sular (piyasa cephesinde) nispeten durulurken, bizim cenahta ise piyasaların tansiyonunu ölçtüğümüz yegane yer olan hisse senetlerinde jeopolitik riskler ve durmak bilmeyen halka arz baskılar ile BIST100 endeksi dün %2,2 ; son 4 günde ise %7'ye yakın geriledi ve endeks 8bin seviyesinin altına indi. Dün de belirttiğimiz üzere, yabancı yatırımcının Türkiye âşkı henüz tam olarak depreşmemişken, sıcak para girişinin eksikliğinde, halka arzların da yarattığı piyasadan para çıkışının gölgesinde teknik mânâda yönün aşağıya dönmüş olabileceğinden endişe ediyoruz. Bu minvalde, 4,350 puan seviyesinden başlayan ve 8,560 seviyesine kadar uzanan yolculuğun eğer geri dönüşü başlamışsa aşağıda ilk etapta 7,565 seviyesine dikkat edeceğiz. USDTRY kuru ise kamu kontrolünde kademeli ve beklentimiz ile uyumlu bir şekilde 27,90 seviyesine dayandığını not edelim. 
• Küresel mali piyasalarda ise dün altın ve petrolün kazanımlarını koruyamamasına paralel, en büyük güvenli liman olan (amiral gemi) ABD 10 yıllık devlet tahvil faizlerinin de hafif de olsa yükselerek %4,75 seviyesine geldiğini not edelim. Şöyle ki, 10 yıllık tahvillere sığınıldığında fiyatları artıp getirileri düşerken, tahviller satıldığında ise fiyatları düşüp hâliyle getirileri de artıyor. Dün ise en büyük piyasa hareketi son dönemlerde adeta kış uykusana yatan ve enerji biriktiren kripto paralar cenahında yaşandı. 
• ABD'nin SPK'sı konumunda olan SEC, ETF'lere (Borsa Yatırım Fonu) kripto paralara yatırım yapma izni verebileceği yönünde artan söylentiye paralel Bitcoin dün ani ve sert bir fiyat yükselişine sahne olarak bültenlerimizi yakından takip eden yatırımcıların hatırlayacağı üzere teknik mânâda büyük önem verdiğimiz 28,800 dolar seviyesini test etti. Lâkin, Bitcoin'de sert yükselişin arkasında yatan itici haberin şimdilik doğrulanamamasına paralel kazanımların bir kısmı geri verilerek 28,300 dolar seviyesine gerilediğini not edelim. Bir kez daha söylemiş olalım: yükselişin anahtarı 28,800 dolar seviyesinin üzerinde haftalık ve temiz bir kapanış ile başlayacağını düşünüyoruz. Faiz cephesindeki var olan tansiyonun azalması durumunda, Bitcoin yatırım listemizde ilk sıraya yükselecektir. 
• ABD borsaları, Putin'in bölgedeki liderlerle yaptığı görüşmenin ardından Ortadoğu'da tansiyonu düşürmek adına diplomatik çabaların ivmelenmesi neticesinden dün geceyi yükselişle tamamladı. ABD Başkanı Biden, Gazze'de insani bir krize yol açan ve İran'la daha geniş bir çatışma korkusunu artıran Hamas militanlarına yönelik saldırıyı tırmandırmaya hazırlanan İsrail'i yarın ziyaret edeceğini de not edelim! Cuma günü sert satılan ve risk iştahı denince akla ilk gelen teknoloji hisselerinin işlem gördüğü Nasdaq endeksi geceyi %1,2 yükselişle tamamlarken, bu sabah pasifiğin diğer ucunda da hâkim renk yeşil. Gösterge endeks Tokyo borsası %1 yukarıda işlem görüyor.  
• Mali piyasaların gündeminde bugün ABD'de açıklanacak perakende satışlar, sanayi üretimi ve kapasite kullanımı verileri önem arz ediyor. Özellikle FED'in yakından takip ettiği perakende satışları verisi ekonominin gidişatı hakkında önemli ipuçları verecektir. Not etmek gerekirse, FED'in oy hakkına sahip üyelerinden Philadelphia FED Başkan Harker da, FED üyelerinden gelen faizlerin daha fazla artırılmaması gerektiği yönünde sözlü yönlendirmeye katılarak küçük işletmelerin finansa erişemediğini belirtti. Eğer hata yapmıyorsak, faizlerde tepe noktasının görüldüğünü artık iyice düşünmeye başladık. Bu bağlamda, kasım ayında düzenlenecek olağan FED toplantısında faizlerin sabit tutulacağına yönelik beklenti %92 seviyesine yükselirken, 2024 yılına ait beklentiler ise 66 baz puan faiz indirimine işaret ediyor. ABD'de devam eden 3Ç dönemi şirket finansallarının da göz ucuyla da olsa takip edileceğini not ederek bültenimizi bugün de tamamlamış olalım.